3メガバンクの中間決算

先月発表されたメガバンク3社の中間決算は、昨年に引き続き、「過去最高益」、「親会社株主純利益の通期予想並びに予想配当金の上方修正」、といった言葉が並ぶ素晴らしい内容であった。その中身を簡単ではあるが見てみる。

決算の全体

連結業務粗利益の内訳

• 連結業務粗利益の内訳を見ると、三井住友は「資金利益」と「役務取引等利益」の割合が大きく、合算で全体の9割を占める一方で、みずほは「特定取引利益＋その他業務利益」の割合が40%と極めて高いことが特徴。
• これを以下に記載の3期前（21年9月期）の内訳と比較すると、三菱UFJと三井住友は「資金利益」と「役務取引等利益」を大きく伸ばしている一方で、みずほは「資金利益」は横ばい、「役務利益」の増加額も+約700億円と他の2社に比べて小さく、その一方で「特定取引利益＋その他業務利益」の増加額が3千億円超と大きく、それにより連結業務粗利益に占める割合が、25%→40%に増加したことがわかる。
• 23年の米国の利上げ、今年に入っての円金利の上昇により、資金利益が増加するのは自然な流れであり、三井住友のIR資料には業務粗利益の増加要因の一つとして「国内外の貸金収益増等」、三菱UFJにおいても「円金利上昇影響の取り込みや利ざや改善による資金収益の増加」といった金利上昇が業績に寄与した旨の説明があるが、みずほは「顧客部門が国内外ともに堅調に推移」と説明があるのみで、もう少し丁寧な説明がほしいところ。